Нуждающийся в деньгах российский бюджет до конца года пополнится 10,5 миллиардами евро от приватизации 19,5-процентного пакета акций «Роснефти». О новых акционерах крупнейшего нефтедобытчика, которыми станут Glencore и Катарский суверенный фонд, в Кремле объявили поздно вечером 7 декабря. Успешная приватизация такого масштаба в условиях санкций служит сигналом об открытости России и создает благоприятные предпосылки для иностранных инвестиций.

Засекреченная приватизация

Поздно вечером 7 декабря стало известно о завершении самой крупной приватизационной сделки 2016 года - продаже 19,5–процентного пакета акций «Роснефти». Судя по полному отсутствию утечек в СМИ, подготовка к сделке велась в условиях полной секретности, граничащей со спецоперацией. Впрочем, времени было в обрез, поэтому действовали, что называется, «с колес».

По неофициальным данным, именно поэтому глава «Роснефти» Игорь Сечин предыдущие несколько недель провел в загранкомандировках, встречаясь с потенциальными покупателями, и даже не смог присутствовать 1 декабря на оглашении послания президента Федеральному собранию.

Пресс-секретарь президента России Дмитрий Песков журналистам, что покупателем и стратегическим инвестором выступил консорциум в составе швейцарского нефтяного трейдера Glencore и Катарского суверенного фонда (Qatar Investment Authority). Участники консорциума получили равные доли. После того, как мировые информагентства распространили эту информацию, акции российской компании подскочили на 6 процентов, достигнув исторического максимума.

В Кремле сообщили, что сделка пополнит российский бюджет на 10,5 миллиарда евро (более 720 миллиардов рублей). Изначально минимальная цена 19,5 процентов акций компании оценивалась в 500 миллиардов, а закон о бюджете за 2016 год предусматривает поступление 703,5 миллиарда.

Размещение акций «Роснефти» на бирже (IPO), состоявшееся в 2006 году пополнило российский бюджет на 10,7 миллиарда долларов. «Интегральная» сделка осени 2016 года, по подсчетам «Роснефти», принесет казне около 17,8 миллиарда (11,3 миллиарда долларов за 19,5 процентов акций «Роснефти», 5,3 миллиарда - покупка «Башнефти» и 1,2 миллиарда - докапитализация госпакета за счет синергетического эффекта). При этом все приватизационные сделки в российской нефтяной отрасли за последние 25 лет оцениваются в 8,2 миллиарда долларов, а совокупный доход федерального бюджета от всей приватизации за последние пять лет, с 2011 по 2015 год, составил около 6 миллиардов долларов.

Владимир Путин на встрече с главой «Роснефти» Игорем Сечиным отметил , что сделка прошла «на восходящем тренде стоимости нефти» и это благоприятно скажется на стоимости приватизируемой компании.

В октябре «Роснефть», также в рамках «большой приватизации», приобрела за 5,3 миллиарда долларов контрольный пакет акций «Башнефти». Предполагалось, что выкуп ценных бумаг «Башнефти» позволит дороже продать акции самой «Роснефти». В ходе подготовки приватизации компания, по словам Сечина, провела переговоры с тремя десятками претендентов, среди которых были компании, фонды и финансовые институты Европы, США, Ближнего Востока и стран АТР.

«Общий объем сделки значительный - 10,5 миллиарда евро вместе с компанией «Башнефть», которую вы приобрели совсем недавно, - это 17,5 миллиарда долларов. Даже в первой части - это крупнейшая приватизационная сделка, крупнейшая продажа и приобретение в нефтегазовом секторе в мире за уходящий 2016 год», - сказал Путин.

ЦБ сгладит валютную интервенцию

Физическое закрытие сделки (перечисление денег) стороны планируют на середину декабря, как и предусмотрено планом приватизации. Привлекаются не только собственные средства покупателей, но и кредит крупного европейского банка, сказал главный исполнительный директор «Роснефти». Нефтетрейдер сообщил, что готов вложить в акции около 300 миллионов евро собственных средств, остальное - банковские кредиты. По данным , большую часть суммы для покупки ценных бумаг Glencore занял в итальянском банке Intesa Sanpaolo.

По словам Сечина, средства от иностранных инвесторов начнут поступать в ближайшие дни. Это значительный объем валюты. «Чтобы избежать каких-либо колебаний курса, необходимо предусмотреть соответствующую поэтапную систему конвертации», - сказал журналистам Песков. Разработать схему, гарантирующую минимальное воздействие на валютный рынок при конвертации этих средств, должны Минфин и Центробанк.

Во время встречи с президентом России Сечин подчеркнул, что продажа 19,5-процентного пакета - «не просто портфельная инвестиция», а стратегическая. В частности, договор с Glencore предусматривает дополнительные объемы продажи углеводородов. «Роснефть» будет поставлять трейдеру 220 тысяч баррелей в день на протяжении пяти лет, уточняется на сайте компании. Действующий контракт на 2013-2017 годы предусматривает поставку Glencore примерно 190 тысяч баррелей ежедневно (общий объем поставок - до 46,9 миллиона тонн нефти).

Кроме того, «Роснефть» с Glencore и катарским фондом создадут специальное предприятие по добыче углеводородов в России и за рубежом. «В отличие от других потенциальных партнеров, Glencore не ограничивает компанию конкретным регионом, а предоставляет ей выход на глобальную арену. В свою очередь, катарцы интересуются российскими добычными проектами, и могли бы последовать примеру BP, которая инвестирует в сибирские гринфилды», - отмечают в «Роснефти».

Триумфальная продажа

Неожиданное ночное объявление об удачной приватизации «Роснефти» стало сюрпризом для российских и иностранных СМИ. Новость восприняли позитивно. Газета Financial Times и агентство Bloomberg назвали сделку «триумфом президента России Владимира Путина». Газета также отметила, что проведенная вопреки санкциям США и Евросоюза операция - крупнейшее вложение иностранных инвесторов в Россию. Впрочем, нужно отметить, что западные санкции не ограничивают продажу иностранным компаниям акций «Роснефти», запрещен лишь выкуп новых ценных бумаг. «Аналитики предполагали, что никакой приватизации не будет вообще, и российская компания сама же у себя и выкупит этот пакет акций. А что же получается в итоге? Путин переиграл всех», - пишет Wall Street Journal.

FT полагает, что укрепление отношений с «Роснефтью» поможет Glencore упрочить свое положение в качестве крупнейшего трейдера российской нефти и оттеснить Trafigura.

Предполагает, что на фоне удачной сделки по приватизации акций крупнейшей российской нефтяной компании, а также победы Дональда Трампа в США (с которым связывают надежды на потепление российско-американских отношений), инвесторы могут пересмотреть потенциальные риски сделок в России.

«Данная сделка - это, безусловно, позитив для всего рынка. Потенциально она свидетельствует об улучшении инвестклимата в стране, ведь все ожидали выкуп доли самой компанией», - сказал «Ленте.ру» зампредседателя правления «Локо Банка» Андрей Люшин. Он полагает, что операционно в работе «Роснефти» ничего не изменится, поскольку среди крупных миноритариев компании уже есть иностранные игроки. Топ-менеджер также считает весьма высокой вероятность продажи еще 10 процентов акций «Роснефти» в будущем году - власть дала сигнал, что готова выстраивать долгосрочные отношения с крупным международным бизнесом.

Для России продажа акций «Роснефти» - третья крупнейшая приватизационная сделка в этом году. В июле за 52 миллиарда рублей (около 800 миллионов долларов) был продан 11-процентный пакет акций алмазодобытчика «Алроса», в октябре - контрольный пакет «Башнефти». Продажа пакетов акций «Башнефти» и «Роснефти» обеспечила бюджету поступления в объеме 1,1 триллиона рублей, снизив дефицит на 1,2 процентных пункта.

Катар и компания Glencore купили 19,5 процента государственной российской компании Роснефть. Об этом сообщил представитель Кремля Дмитрий Песков.

Покупателями и стратегическими инвесторами сделки стал консорциум компании Glencore и катарского суверенного фонда. Она принесет бюджету страны 10,5 миллиарда евро.

Президент России Владимир Путин назвал приватизацию Роснефти крупнейшей сделкой на мировом энергетическом рынке в 2016 году.

Также Путин поручил главе Роснефти Игорю Сечину проработать схему конвертации большого объема валюты, которая поступит в Россию после сделки.

Большой успех Путина

19,5 процентов государственного нефтяного гиганта Роснефть купили швейцарский сырьевой трейдер Glencore и государство Катар.

Путин и Сечин

Сумма сделки оценивается в 11,3 миллиарда долларов, и Россия в результате ее заключения получит столь необходимые ей валютные средства в обмен на пакет акций одной из самых ценных своих компаний.

При этом Россия сохранила за собой контрольный пакет Роснефти, часть акций которой принадлежит британской нефтяной корпорации BP.

Одним из пунктов сделки является новое пятилетнее соглашение Glencore с Роснефтью о закупке у российской компании нефти из расчета 220 тысяч барреллей в день для сбытового подразделения Glencore.

Пятилетний объем поставок может быть оценен в 20 миллиардов долларов, если исходить из цены барреля в 50 долларов. У Glencore уже есть контракт с Роснефтью на 2013-​2017 годы, по которому Роснефть планировала поставить трейдеру до 46,9 миллиона тонн нефти (344 млн барр. в сумме, или около 190 тыс. барр./сутки).

Россия давно уже говорила о возможности реализации части акций Роснефти, которая является крупнейшей в мире нефтедобывающей компанией из числа зарегистрированных на бирже.

Хотя в этом году Россия добывает и экспортирует больше нефти, ее доходы от продаж резко упали из-за снижения цен. С января по август российские доходы от нефтяного экспорта снизились на 27 процентов - до 46 миллиардов долларов.

Продажа акций Роснефти стала большим успехом для Путина , поскольку США и Евросоюз ввели против России санкции из-за ее действий в Украине.

Wall Street Journal приводит мнение старшего партнера московской консалтинговой фирмы Macro Advisory Ltd Криса Уифера.

"Эта сделка ослабит обеспокоенность по поводу наполнения бюджета до следующих президентских выборов, которые состоятся весной 2018 года. Это диверсификация политических отношений и инвестиций. Она показывает, что покупателей много, и что России вовсе необязательно продавать свои активы по дешевке Китаю или Индии".

Продажа акций также поможет Роснефти расширить доступ к мировым нефтяным рынкам за счет налаживания отношений с крупным нефтяным трейдером, сказал директор по российским исследованиям из консалтинговой фирмы Wood Mackenzie Майкл Мойнихан (Michael Moynihan).

На встрече в Кремле Путин поздравил главу Роснефти Игоря Сечина с заключением сделки и сказал, что она состоялась в благоприятный момент, так как после достигнутой на прошлой неделе договоренности стран ОПЕК о сокращении объемов добычи цены на нефть поднялись .

Россия тоже дала согласие сократить добычу на 300 баррелей в день, и ожидается, что в эти выходные она заключит соответствующее соглашение.

Таким образом, Роснефти тоже придется пойти на сокращение добычи вместе со своим новым акционером Катаром, который является влиятельным членом ОПЕК и близким союзником главного мирового экспортера нефти Саудовской Аравии.

Отметим, что недавно Роснефть предприняла шаги, укрепляющие контроль российского государства над нефтяным сектором , приобретя в октябре за пять миллиардов долларов контрольный пакет акций российского нефтепроизводителя Башнефть. В 2013 году Роснефть купила своего конкурента ТНК-ВР за 55 миллиардов долларов.

Катар-США: газовый катализатор Сирийской войны

У Катара имеются обширные экономические связи с Вашингтоном. США является крупнейшим иностранным инвестором Катара и крупнейшим источником импорта этой страны. Более чем 120 американских компаний присутствуют в Катаре.

Например, США являются одним из основных поставщиков оборудования для нефтяной и газовой промышленности Катара, а также компании США сыграли значительную роль в развитии нефтегазового сектора и нефтехимической промышленности.

Сирийский вопрос имеет и газовое измерение , потому что Катар и Иран рассматривают Сирию как территорию, по которой мог бы пойти их газопровод в Европу.

Более того, многие считают, что одной из причин этой войны в Сирии является желание Катара построить этот газопровод, ведущий на европейские рынки, в чем точно не заинтересована Россия.

Последствия для Украины

Украинский журналист Алексей Романов считает, что глобальным игрокам после сделки Катара с Россией больше не выгодна игра на понижение в Украине и теперь у них появится желание в стабильной и развивающеся украинской территории.

В. Путин стремительно провел рабочую встречу с главой Роснефти И. Сечиным вечером 7 декабря 2016 г. В присутствии телекамер они доверительно обсудили удачную сделку по приватизации госпакета акций 19,5%.

Однако больше всего эксперты склонялись к тому, что покупателей на пакет Роснефти до конца 2016 г не найдут.

Еще 7 декабря вечером многие эксперты говорили о том. что так и не созван Совет Директоров компании, на котором что-то должны были утвердить по приватизации.

Но, как оказалось, работа кипела.

Масштабная работа по PR- продвижению Роснефти лказалась успешной, и акции компании нашли своих новых хозяев.

5. Почему в сделке по приватизации Роснефти участвует Qatar sovereign wealth fund? Означает ли это улучшение отношений с Катаром и на газовом фронте?

Катар стремится построить магистральный газопровод (МГП) для доставки газа в Европу, но для этого Катару нужен лояльный режим в Сирии.

Газпрому совершенно не нужен МГП Катар - Европа, потому что это будет сильнейшим потрясением его позиций в Европе.

Поэтому и столь напряженная сейчас ситуация в Сирии, в тч в г Алеппо.

И. Сечин тепло поблагодарил В. Путина, сообщив, что только при его, В.Путина участии, смогла завершится эта столь неординарная сделка.

В.Путин в очередной раз, похоже, обескуражил западную общественность неожиданным маневром в сторону Катара, как это было и в случае с восстановлением отношений с Турцией?

Куда потратят 10 миллиардов евро, полученных от приватизации сырьевого гиганта?

Фото пресс-службы «НК «Роснефть»

Приватизация «Роснефти» весьма похожа на удачную разведывательную операцию с результативным исходом: множество отвлекающих акций, дозированный вброс дезориентирующей информации, прикрывающей основные действия, и совершенно неожиданный финал.

Антироссийские санкции становятся бумажными

Бесспорно, экономическая выгода, которую имели в виду швейцарская «Гленкор» и суверенный фонд Катара, оказалась настолько ощутимой, что заставила не принимать во внимание возможные неприятности со стороны ЕС и США за игнорирование антироссийских санкций.

Впрочем, Катар формально не обязан их соблюдать, а швейцарский «Гленкор» вообще имеет богатую историю, изобилующую как раз операциями, которые нарушали все возможные американские экономические блокады, санкции и ограничения от Ливии до Ирана, за что и подвергался преследованию со стороны официального Вашингтона.

«Это не классическая приватизация, – считает Александр Кнобель , директор центра исследований международной торговли РАНХиГС, – скорее достаточно успешный пример, как можно привлечь иностранные инвестиции». Разумеется, под гарантии президента любая крупная компания вложит деньги в российскую экономику, и история с «Роснефтью» может стать эталоном для того, чтобы привлечь и другие крупные капиталы в материальное производство, разрядив напряжённую политическую ситуацию вокруг России.

Как бы там ни было, секторальные ограничения на привлечение инвестиций и технологий, введённые против «Роснефти», удачно обойдены. И это, конечно, можно считать , уверен , первый зампред Комитета Госдумы по экономической политике, промышленности, инновационному развитию и предпринимательству. Это очень чёткий сигнал западным государственным деятелям, которые продолжают упорствовать в санкциях, и подтверждение верности курса на суверенизацию экономики.

первый зампред Комитета Госдумы по экономической политике, промышленности, инновационному развитию и предпринимательству Мир уже давно многополярен, крупные финансовые институты голосуют в пользу России. Наряду с суверенным фондом Катара в сделке принимает участие очень крупный международный консорциум Glencore, который, по предположению многих экспертов, может быть не только акционером, но и очень серьёзным партнёром. Это уже сказывается на капитализации всего российского рынка. Мы видим, как выросли индексы на бирже.

Но какие последствия, помимо политических, может иметь приватизация 19,5 процента «Роснефти»? «В этой сделке не все так просто, – полагает Александр Василенко , депутат Госдумы от «Единой России». – Пока она не закрыта и неясно, как будут осуществляться платежи – живыми долларами, некими ценными бумагами или будущими прибылями от экспорта нефти. У «Гленкора» ведь ещё недавно были проблемы с долгами».

У подобных опасений есть основания: представитель «Гленкора» заявил, что внесёт 300 миллионов евро живыми деньгами, а оставшаяся сумма будет покрыта средствами Катарского суверенного фонда и банковскими заимствованиями. Но, учитывая непростую финансовую ситуацию «Гленкора» (чистый долг на середину 2016 года – 3,6 миллиарда долларов), остается непонятным, под какие гарантии и проценты швейцарская фирма привлечёт немалые ресурсы. Под будущие поставки нефти, которые в связи со сделкой увеличены до 220 баррелей в день в течение пяти лет?

К тому же, как считает депутат, теперь необходимо корректировать законодательство: «Роснефть» имеет лицензии на разработку месторождений на арктическом шельфе, а эти лицензии выдаются только компаниям, в которых государство имеет не менее 72 процентов акций. После приватизации с примерно 50 процентами государственного участия «Роснефть» не проходит по этим критериям. Следовательно, неизбежна корректировка законов. Или ограничение доступа госкомпании к перспективным запасам нефти.

За деньгами пойдут технологии

Разумеется, сделка такого масштаба, не ограничиваясь разовым перетеканием денег, имеет долгосрочные последствия. Речь идёт не о сиюминутных расходах бюджета, в которых уже учтены поступления от приватизации 19,5 процента нефтяного гиганта, хотя и здесь неясно: пойдут ли полученные ресурсы на развитие и модернизацию «Роснефти» и высокотехнологичных производств, или будут потрачены на цели, доказавшие свою неэффективность вроде известной триллионной докапитализации банков.

Первый зампред Комитета Госдумы по энергетике Игорь Ананских , подчеркивая, что сделку сопровождают договоренности по совместному строительству крупных нефтеперерабатывающих заводов. А это означает, что появляется возможность модернизировать отечественные промышленные мощности на основе современнейших технологий и оборудования, повысив глубину переработки нефти до 95–100 процентов, что даст немалую дополнительную прибыль в бюджет.

Сходной точки зрения придерживается и Владимир Гутенёв: сделка подтверждает большую вероятность того, что политическая парадигма на ближайшее десятилетие будет переформатирована, а механизмы поддержки реального сектора экономики начнут давать рост производства во многих отраслях. Да и западные инвесторы оценят готовность России принимать на очень выгодных условиях их капитал, что придаст дополнительный импульс наметившейся в нашей стране экономической активизации.

Об этом же свидетельствует, по мнению депутата, и возросшая капитализация российского рынка, которая последовала сразу же после информации о том, что состоялась приватизация части государственного пакета акций «Роснефти». А увеличивается капитализация – растёт и инвестиционная привлекательность отечественных предприятий.

Кремль объявил о завершении самой крупной сделки этого года — продаже 19,5% акций «Роснефти» за 10,5 миллиарда евро. Покупателями стали нефтяной трейдер Glencore и Катарский суверенный фонд, их консорциум разделит купленный пакет. «Крупнейшая сделка на мировом энергетическом рынке за 2016 год», как назвал ее президент Владимир Путин, стала для всех неожиданностью — «Роснефть» едва не сорвала установленный правительством дедлайн и даже готовила запасной вариант на случай, если инвесторов найти не удастся. Многое в структуре сделки и ее последствиях по-прежнему остается неясным.

«В последнюю минуту»

Еще в начале месяца о готовящейся сделке ничего не было известно, помощник президента Андрей Белоусов даже написал главе «Роснефти» Игорю Сечину письмо с просьбой определиться. А источники РБК рассказали о поездках самого Сечина за границу в поисках покупателей.

Сечин и команда «Роснефти» в последние недели действительно активно ездили в заграничные командировки — в поисках инвесторов, говорил Дождю источник, близкий к компании. Но в основном речь шла об азиатских странах: Китае и Японии.

Параллельно «Роснефть», разместив облигации, заняла на рынке 600 миллиардов рублей. Это было подстраховкой на случай, если найти инвесторов так и не получится, рассказал источник Reuters. В итоге компании удалось заключить сделку «в последнюю минуту», пишет агентство.

Согласно выпущенной правительством директиве, продать 19,5% акций компания должна была до 5 декабря, до 15 декабря покупатель должен провести расчеты с формальным продавцом — государственной компанией «Роснефтегаз» (через нее государство владеет «Роснефтью»), а до 31 декабря деньги должны поступить в бюджет — минимум 710,8 миллиарда рублей. Сейчас госпакет продали за 719 миллиардов рублей (по курсу ЦБ на 8 декабря).

Формально сделка еще не закрыта, говорится в пресс-релизе Glencore, датированном 7 декабря: компании на финальной стадии переговоров.

«Он (Сечин. — Дождь) убил одним выстрелом двух зайцев», — комментирует сделку высокопоставленный собеседник Reuters. Сделка поспособствует дальнейшему укреплению позиций Сечина во власти, пишет агентство.

«Кремль не имел отношения к подготовительной работе. У президента Путина каких-либо контактов по сделке также не было», — пресс-секретарь президента Дмитрий Песков. Подготовкой к сделке занимался лично Игорь Сечин и его команда, добавил он.

Как выглядит сделка

Glencore и катарский фонд создали консорциум, которым владеют на паритетных началах. Для покупки госпакета «Роснефти» объединение привлекло кредит у одного из европейских банков, рассказал Сечин Путину. По данным Financial Times, это итальянский банк Intensa Sanpaolo. Glencore 300 миллионов евро собственных средств, сообщила компания, что соответствует 0,54% в «Роснефти», но не будет участвовать в экономической деятельности компании. Оставшаяся часть сделки будет профинансирована за счет денег катарского фонда и банковского финансирования.

Кроме консорциума Glencore и катарского фонда, 50% плюс три акции компании по-прежнему принадлежат государству через «Роснефтегаз», а 19,75% — BP. По словам Сечина, заключенная сделка — стратегическая, в нее входит заключение долгосрочного поставочного контракта с Glencore, создание специального предприятия по добыче вместе с консорциумом как в России, так и за границей.

Кто купил «Роснефть»

По данным Forbes, швейцарский Glencore — один из крупнейших продавцов российской нефти. Заключенная сделка станет для компании «потрясающим возвращением» после финансовых проблем в прошлом году, пишет Bloomberg. В рамках сделки Glencore также заключит новое пятилетнее соглашение с «Роснефтью» о закупке у российской компании 220 тысяч баррелей нефти в день — это сответствует порядка 20 миллиардам долларов за пять лет (при цене 50 долларов за баррель).

Иван Глазенберг, исполнительный директор Glencore International. Фото: Reuters

У Glencore уже есть контракт с «Роснефтью»: компания поставит трейдеру 46,9 миллиона тонн нефти с 2013 по 2017 год (190 тысяч баррелей в сутки). Трейдеру также принадлежат 8,8% металлургического холдинга UC Rusal, 26% нефтяной компании «Русснефть», Московская зерновая компания (МЗК) и зерновой терминал на Азовском море. Компания контролирует сельскохозяйственные земли в Ставрополье и на Кубани, пишут «Ведомости».

Участие в сделке Катара — редкий пример инвестиций страны-члена ОПЕК в нефтяной бизнес России, но фонд пока никак не прокомментировал сделку, также неизвестно, на каких условиях он принял участия в покупке.

Что будет с рублем

После того, как Сечин отчитался перед Путиным о продаже, президент призвал разработать схему перечисления средств в бюджет. Компания вместе с Минфином и Центробанком должна будет разработать схему конвертации полученной валюты, чтобы избежать резких скачков курса рубля, сказал Путин.

Об опасности чрезмерного укрепления рубля Путин говорил еще в июле, аналитики Bloomberg также писали, что чрезмерное укрепление национальной валюты плохо скажется на российской экономике. Никаких особых рисков для валютного рынка сейчас не просматривается, считает Сергей Хестанов, советник по макроэкономике генерального директора БД «Открытие». Эта сделка хорошо вписывается в проводимую Центробанком политику увеличения валютных резервов, и регулятор, скорее всего, выкупит значительную часть полученной валюты, считает экономист.

На открытии Московской биржи акции «Роснефти» выросли на 6%, обновив исторический максимум.

Фото: Сергей Гунеев / РИА Новости

Даниил Сотников